🔥Реальная инфляция в России 17%: Рост дивидендов, финансовая независимость и защита от инфляции

Опубликовано: 30 Сентябрь 2024
на канале: Александр Князев: Куда инвестировать деньги

2,957

272

✓ Нужна консультация или портфель: https://t.me/knyazevinvest_1 / [email protected] / https://vk.com/knyazevinvest

Реальная потребительская инфляция в России 17%, а рост моих дивидендов лишь около 8% в рублях за 1 год. Как дивиденды могут защитить от инфляции?

В прошлом выпуске я рассматривал тему роста дивидендов по моему портфелю. А также обещал затронуть вопрос защиты от инфляции. И вот у нас есть вполне конкретные четкие факты:

1) Реальная потребительская инфляция (та, что ощущают люди на себе, а не рафинированная и абстрактная от Росстата) за 2021 год составила 17%
2) Мой реальный рост дивидендов за 2021 год составил 7.8% в долларах и около 8% в рублях

О какой защите от инфляции при таком раскладе может идти речь?

Важный вопрос, потому что он еще раз демонстрирует, насколько НЕВЕРНО судить о результатах за 1 год. Да, если брать один год в отрыве от всего, то рост дивидендов отстал от инфляции в рублевой зоне. Но при этом - с запасом покрыл даже рекордную инфляцию в США, которая превысила показатели 40-летней давности. Инфляция в США составила 6.8%, а мои дивиденды выросли на 7.8%.

Но мы-то живем в России. И тратим в рублях. А рублевая инфляция составила 17%!

Не забывайте о двух важных вещах:

1) Фондовый рынок работает с задержкой. В 2021 году цены росли во всем мире - включая США - а прибыли от этого роста цен могут быть конвертированы в дивиденды с лагом до 1 года. То есть я не удивлюсь, если дивиденды в 2022 году вырастут быстрее, чем в 2021.

2) Рублевая инфляция закладывает в себе и девальвацию рубля. Причем тоже закладывает с задержкой, временным лагом. Так, в начале 2020 года доллар стоил менее 62 рублей, а сейчас - на 19% дороже. Все это, разумеется, перекладывается и в стоимость товаров, учитывая почти 75% зависимость от импорта.

Возьмем дистанцию побольше - те же 7 лет с 2015 года, чтобы обеспечить хоть какую-то репрезентативность.

И получается следующее:

1) В 2015 году дивиденды составляли бы 11587$ или 651602 рубля
2) С учетом инфляции по доллару они должны были бы вырасти до 13588$ (фактически: 17464$), с учетом инфляции по рублю рост должен был быть до 963 тысяч рублей (фактически: более 1.3 миллиона рублей)

Ощутимая разница в опережении инфляции, не так ли. Таким образом, мы видим, что с 2015 года действительно дивиденды защитили мой пассивный доход от обесценивания. И более того - существенно повысили покупательную способность денег.

И, даже если мы берем данные с 2019 года, то получается рост дивидендов в долларовом выражении на 25% (при инфляции 8.72% по доллару. В рублевом эквиваленте рост составляет 33% - лишь немного не дотягивая до статистического уровня в 35%.

Но, как я озвучивал выше - это меня не смущает из-за того, что рост пассивного дохода идет с лагом. И до тех пор, пока на долгосроке пассивный доход растет активнее инфляции, краткосрочные расхождения между ростом дивидендов и ростом цен меня не особенно заботят.

Намного больше меня бы беспокоила ставка банковского депозита, которая не способна защитить ни от чего: ни инфляции, ни девальвации.

Удачи в инвестициях!

Читайте меня также:
✓ Телеграм - https://t.me/knyazevinvest
✓ Facebook -   / alexandrknyazevinvest
✓ Яндекс.Дзен - https://zen.yandex.ru/knyazevinvest
✓ Твиттер -   / knyazevinvest
✓ Инстаграм -   / knyazevinvest

Автор: Александр Князев

На моем канале регулярно публикуются видео на тему инвестиций в акции, прогнозы по акциям, влоги о финансовой грамотности и инвестиционном мышлении, мотивирующие видео и т.д. Если вы хотите стать успешным инвестором, добиться успеха и финансовой независимости - присоединяйтесь!

#инвестиции #деньги #успех #акции #бизнес

Материалы не являются инвестиционными рекомендациями, а содержащиеся в них комментарии не должны быть восприняты как руководство к действию.